Segmentberichterstattung

01.01.–30.06.2017

in CHF 1'000

Client
Business

Client
Business

Corporate
Center

Total
Konzern

 

Liechtenstein

International

 

 

Total Erfolg aus dem Zinsgeschäft

36'207

14'566

655

51'428

Total Erfolg aus dem Kommissions- 
und Dienstleistungsgeschäft

45'673

17'044

–1'630

61'087

Erfolg Handelsgeschäft

9'954

4'568

10'643

25'165

Erfolg Finanzanlagen

5

46

11'913

11'964

Übriger Erfolg

0

1'706

–213

1'493

Geschäftsertrag

91'839

37'930

21'368

151'137

 

 

 

 

 

Personalaufwand

17'582

19'311

32'990

69'883

Sachaufwand

1'666

10'249

15'890

27'805

Abschreibungen

1'710

1'641

6'999

10'350

Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste1

–2'768

1'373

10'548

9'153

Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)

18'934

0

–18'934

0

Geschäftsaufwand

37'124

32'574

47'493

117'191

 

 

 

 

 

Gewinn vor Steuern

54'715

5'356

–26'125

33'946

 

 

 

 

 

Gewinnsteuern

 

 

 

2'487

Konzerngewinn

 

 

 

31'459

 

 

 

 

 

Segment-Aktiven (in CHF Mio.)

4'168

3'664

4'185

12'017

Segment-Verbindlichkeiten (in CHF Mio.)

6'986

3'048

1'041

11'075

Betreute Kundenvermögen (in CHF Mrd.)2

25.0

12.4

0.0

37.4

Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)

0.0

1.1

0.0

1.1

Personalbestand (Mitarbeitende)

190

256

373

819

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

179.1

240.5

337.9

757.4

 

 

 

 

 

per 31.12.2016

 

 

 

 

Segment-Aktiven (in CHF Mio.)

4'108

3'581

4'106

11'794

Segment-Verbindlichkeiten (in CHF Mio.)

7'160

3'048

649

10'857

Betreute Kundenvermögen (in CHF Mrd.)2

24.6

11.2

0.0

35.8

Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)

–0.2

0.2

0.0

0.0

Personalbestand (Mitarbeitende)

185

248

371

804

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

174.1

233.2

331.0

738.3

  1. Die Rückstellung für eine Zahlung an die deutschen Behörden basierend auf einer entsprechenden Einigung ist für alle Gruppengesellschaften im Corporate Center enthalten.
  2. Berechnung gemäss Tabelle P der von der liechtensteinischen Landesregierung erlassenen Richtlinien zur Liechtensteinischen Bankenverordnung (FL-BankV).

Die Verrechnung von Kosten und Erträgen zwischen den Geschäftseinheiten erfolgt auf der Grundlage von intern festgelegten Transferpreisen, effek­tiver Leistungsverrechnung oder zu marktüblichen Konditionen. Die Verrechnungskosten innerhalb der Segmente werden jährlich überprüft und den wirtschaftlichen Gegebenheiten folgend neu festgelegt.

 

Struktur

Die VP Bank Gruppe hat per 1. Januar 2017 ihre Aufbauorganisation angepasst und die neuen Organisationseinheiten «General Counsel & Chief Risk Officer» sowie «Investment Solutions» geschaffen. Im Zuge des Umsetzungsprozesses der Strategie 2020 wird die Funktion des General Counsel mit jener des Chief Risk Officers zusammengelegt sowie die Investmentkompetenz gezielt gestärkt. Wie bereits im Geschäftsbericht 2016 der VP Bank Gruppe kommuniziert (Seite 15), besteht die Führungsstruktur ab diesem Zeitpunkt aus den sechs Organisationseinheiten «Chief Executive Officer», «Client Business», «Investment Solutions», «General Counsel & Chief Risk Officer», «Chief Financial Officer» und «Chief Operating Officer».

In der Segmentberichterstattung wird die Organisationseinheit «Client Business» in die zwei Geschäftssegmente «Client Business Liechtenstein» und «Client Business International» aufgeteilt. Die Einheit «Investment Solutions» wird in der Segmentberichterstattung im «Client Business Liechtenstein» und «Client Business International» geführt. Die vier Organisationseinheiten «Chief Executive Officer», «Chief Financial Officer», «Chief Operating Officer» sowie «General Counsel & Chief Risk Officer» werden in der Berichterstattung im Geschäftssegment «Corporate Center» zusammengefasst.

 

01.01.–30.06.2016

in CHF 1'000

Client
Business

Client
Business

Corporate
Center

Total
Konzern

 

Liechtenstein

International

 

 

Total Erfolg aus dem Zinsgeschäft1

32'973

11'812

2'470

47'255

Total Erfolg aus dem Kommissions-
und Dienstleistungsgeschäft

45'238

17'813

–2'363

60'688

Erfolg Handelsgeschäft1

9'974

3'281

6'651

19'905

Erfolg Finanzanlagen

5

570

671

1'246

Übriger Erfolg

0

735

–4

731

Geschäftsertrag

88'190

34'210

7'426

129'825

 

 

 

 

 

Personalaufwand

16'620

18'326

30'055

65'001

Sachaufwand

1'622

9'917

12'895

24'433

Abschreibungen

1'838

1'686

7'791

11'315

Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste

803

15

–78

740

Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)

19'982

–0

–19'982

–0

Geschäftsaufwand

40'865

29'945

30'680

101'489

 

 

 

 

 

Gewinn vor Steuern

47'325

4'265

–23'255

28'336

 

 

 

 

 

Gewinnsteuern

 

 

 

3'920

Konzerngewinn

 

 

 

24'416

 

 

 

 

 

Segment-Aktiven (in CHF Mio.)

4'118

3'042

4'380

11'540

Segment-Verbindlichkeiten (in CHF Mio.)

7'202

2'618

830

10'650

Betreute Kundenvermögen (in CHF Mrd.)2

23.6

10.4

0.0

34.0

Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)

–0.3

0.1

0.0

–0.2

Personalbestand (Mitarbeitende)

181

253

366

800

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

170.5

238.9

325.6

735.0

  1. Änderungen von Bilanzierungsgrundsätzen (Anhang 1 und 3 und Rechnungslegungsgrundsätze).
  2. Berechnung gemäss Tabelle P der von der liechtensteinischen Landesregierung erlassenen Richtlinien zur Liechtensteinischen Bankenverordnung (FL-BankV).

Die Verrechnung von Kosten und Erträgen zwischen den Geschäftseinheiten erfolgt auf der Grundlage von intern festgelegten Transferpreisen, effek­tiver Leistungsverrechnung oder zu marktüblichen Konditionen. Die Verrechnungskosten innerhalb der Segmente werden jährlich überprüft und den wirtschaftlichen Gegebenheiten folgend neu festgelegt.

Client Business Liechtenstein

Segmentergebnis

in CHF 1'000

01.01.–30.06.2017

01.01.–30.06.2016

Veränderung

Veränderung

 

 

 

absolut

in %

Total Erfolg aus dem Zinsgeschäft

36'207

32'973

3'234

9.8

Total Erfolg aus dem Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft

45'673

45'238

435

1.0

Erfolg Handelsgeschäft

9'954

9'974

–20

–0.2

Erfolg Finanzanlagen

5

5

0

0.0

Übriger Erfolg

0

0

0

0.0

Geschäftsertrag

91'839

88'190

3'649

4.1

 

 

 

 

 

Personalaufwand

17'582

16'620

962

5.8

Sachaufwand

1'666

1'622

44

2.7

Abschreibungen

1'710

1'838

–128

–7.0

Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste

–2'768

803

–3'571

–444.6

Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)

18'934

19'982

–1'048

–5.2

Geschäftsaufwand

37'124

40'865

–3'741

–9.2

 

 

 

 

 

Segmentergebnis vor Steuern

54'715

47'325

7'390

15.6

 

 

 

 

 

Zusätzliche Informationen

 

 

 

 

Geschäftsaufwand exklusive Abschreibungen, Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste / Geschäftsertrag (in %)

41.6

43.3

 

 

Geschäftsaufwand / Geschäftsertrag (in %)

40.4

46.3

 

 

Betreute Kundenvermögen (in CHF Mrd.)

25.0

23.6

 

 

Veränderung der betreuten Kundenvermögen zu 31.12. Vorjahr (in %)

1.7

–2.7

 

 

Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)

0.0

–0.3

 

 

Geschäftsertrag / durchschnittlich betreute Kundenvermögen (Bp)1

74.0

73.6

 

 

Segmentergebnis / durchschnittlich betreute Kundenvermögen (Bp)1

44.1

39.5

 

 

Cost/Income Ratio operativer Ertrag (in %)2

41.6

43.3

–1.8

–4.1

Personalbestand (Mitarbeitende)

190

181

9.0

5.0

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

179.1

170.5

8.6

5.0

  1. Annualisiert, Durchschnittswerte.
  2. Geschäftsaufwand exklusive Abschreibungen, Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste / Geschäftsertrag abzüglich übriger Erfolg und Erfolg Finanzanlagen.
Struktur

Das Geschäftssegment «Client Business Liechtenstein» umfasst am Standort Liechtenstein das internationale Private Banking- und Intermediärgeschäft sowie das lokale Universalbank- und Kreditgeschäft. Es beinhaltet die Einheiten der VP Bank AG Vaduz, die in direktem Kundenkontakt stehen. Zudem sind diesem Geschäftssegment das Group Investment, Product & Market Management und die VP Fund Solutions (Liechtenstein) AG zugeordnet.

 

Segmentergebnis

Das Segmentergebnis vor Steuern erhöhte sich im ersten Semester 2017 im Vergleich zur Vorjahresperiode um CHF 7.4 Mio. (15.6 Prozent). Im ersten Semester 2017 konnte der Geschäftsertrag im Vergleich zur Vorjahresperiode um CHF 3.6 Mio. (4.1 Prozent) gesteigert werden. Dieser Zuwachs resultiert aus dem Erfolg aus dem Zinsgeschäft mit Kunden (+9.8 Prozent) sowie aus dem Erfolg Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft (+1.0 Prozent). Zu diesem positiven Resultat im Zinsgeschäft haben vor allem die Zinsentwicklungen im USD sowie die Margenerhöhungen im Kreditgeschäft beigetragen. Beim Kommissionserfolg zeigen insbesondere die transaktionsabhängigen Kundenerträge dank zunehmender Kundenaktivitäten eine Erhöhung gegenüber dem Vorjahreswert. Der Geschäftsaufwand konnte um CHF 3.7 Mio. (9.2 Prozent) auf CHF 37.1 Mio. (Vorjahresperiode: CHF 40.9 Mio.) reduziert werden. Dieser Rückgang resultiert vor allem aus der Position Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste sowie der geringeren Leistungsverrechnung mit anderen Segmenten. Im ersten Semester 2017 reduzierte sich der Aufwand für Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste im Vergleich zur Vorjahresperiode um CHF 3.6 Mio. auf minus CHF 2.8 Mio. (Vergleichsperiode: CHF 0.8 Mio.) aufgrund der Auf­lösung nicht mehr notwendiger Wertberichtigungen. Die Leistungsverrechnung basiert im Geschäftssegment Client Business Liechtenstein auf intern festgelegten Transferpreisen. Indirekte Kosten für interne Leistungen werden im Geschäftssegment in der Position «Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)» ausgewiesen. Die Bruttomarge konnte mit 74.0 Basispunkten (Vorjahresperiode: 73.6 Basispunkte) leicht gesteigert werden. Die Cost/Income Ratio verbesserte sich von 43.3 Prozent auf 41.6 Prozent.

Das Segment verzeichnete in der Berichtsperiode einen ausgeglichenen Netto-Neugeldfluss. Die Neugeldzuflüsse aus der Marktbearbeitung konnten die Geldabflüsse aufgrund des regulatorischen Umfeldes und der Steuerthematik vollumfänglich kompensieren. Das betreute Kundenvermögen belief sich per 30. Juni 2017 auf CHF 25.0 Mrd. (31. Dezember 2016: CHF 23.6 Mrd.). Der Personalbestand stieg von 171 (30. Juni 2016) auf 179 Stellen. 

 

Client Business International

Segmentergebnis

in CHF 1'000

01.01.–30.06.2017

01.01.–30.06.2016

Veränderung

Veränderung

 

 

 

absolut

in %

Total Erfolg aus dem Zinsgeschäft

14'566

11'812

2'754

23.3

Total Erfolg aus dem Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft

17'044

17'813

–769

–4.3

Erfolg Handelsgeschäft

4'568

3'281

1'287

39.2

Erfolg Finanzanlagen

46

570

–524

–91.9

Übriger Erfolg

1'706

735

971

132.2

Geschäftsertrag

37'930

34'210

3'720

10.9

 

 

 

 

 

Personalaufwand

19'311

18'326

985

5.4

Sachaufwand

10'249

9'917

332

3.3

Abschreibungen

1'641

1'686

–45

–2.7

Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste

1'373

15

1'358

n.a.

Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)

0

–0

0

100.0

Geschäftsaufwand

32'574

29'945

2'630

8.8

 

 

 

 

 

Segmentergebnis vor Steuern

5'356

4'265

1'091

25.6

 

 

 

 

 

Zusätzliche Informationen

 

 

 

 

Geschäftsaufwand exklusive Abschreibungen, Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste / Geschäftsertrag (in %)

77.9

82.6

 

 

Geschäftsaufwand / Geschäftsertrag (in %)

85.9

87.5

 

 

Betreute Kundenvermögen (in CHF Mrd.)

12.4

10.4

 

 

Veränderung der betreuten Kundenvermögen zu 31.12. Vorjahr (in %)

10.6

–0.7

 

 

Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)

1.1

0.1

 

 

Geschäftsertrag / durchschnittlich betreute Kundenvermögen (Bp)1

64.5

65.5

 

 

Segmentergebnis / durchschnittlich betreute Kundenvermögen (Bp)1

9.1

8.2

 

 

Cost/Income Ratio operativer Ertrag (in %)2

81.7

85.8

–4.1

–4.8

Personalbestand (Mitarbeitende)

256

253

3.0

1.2

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

240.5

238.9

1.6

0.7

  1. Annualisiert, Durchschnittswerte.
  2. Geschäftsaufwand exklusive Abschreibungen, Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste / Geschäftsertrag abzüglich übriger Erfolg und Erfolg Finanzanlagen.
Struktur

Das Geschäftssegment «Client Business International» umfasst das Geschäft an den internationalen Standorten. Die VP Bank (Schweiz) AG, die VP Bank (Luxembourg) SA, die VP Bank (BVI) Ltd, die VP Bank (Singapore) Ltd, VP Wealth Management (Hong Kong) Ltd, und die VP Fund Solutions (Luxembourg) SA sind diesem Geschäftssegment zugeordnet. 

 

Segmentergebnis

Das Segmentergebnis vor Steuern konnte im ersten Semester 2017, im Vergleich zum Halbjahresergebnis 2016, um CHF 1.1 Mio. verbessert werden. Der Geschäftsertrag konnte im Vergleich zur Vorjahresperiode um CHF 3.7 Mio. (10.9 Prozent) gesteigert werden. Diese Zunahme ist mehrheitlich dem höheren Zinserfolg aus dem Kundengeschäft zuzuschreiben (23.3 Prozent), aber auch der Erfolg aus dem Handelsgeschäft (39.2 Prozent) sowie der Übrige Erfolg (u.a. Erlös aus dem Verkauf einer Assoziierten Gesellschaft) trugen zu diesem positiven Resultat bei. Der Geschäftsaufwand erhöhte sich um CHF 2.6 Mio. respektive 8.8 Prozent auf CHF 32.6 Mio. Diese Erhöhung resultiert aus dem Personal- und dem Sachaufwand, begründet hauptsächlich durch die Rekrutierungs­offensive von neuen Senior-Kundenbetreuern. Der Aufwand für Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste lag bei CHF 1.4 Mio. Die Leistungsverrechnung basiert im Geschäftssegment «Client Business International» auf der effektiven Rechnungsstellung und ist im Sachaufwand enthalten. 

Die Bruttomarge reduzierte sich auf 64.5 Basispunkte (Vorjahresperiode: 65.5 Basispunkte). Die Cost/Income Ratio verbesserte sich von 85.8 Prozent auf 81.7 Prozent.

Das Netto-Neugeld entwickelte sich im ersten Semester 2017 mit CHF 1.1 Mrd. positiv. Alle Standorte verzeichneten in der Berichtsperiode Netto-Neugeldzuflüsse. Die Rekrutierungsoffensive an diesen Standorten zeigte im 1. Semester 2017 bereits erste Neugeldzuflüsse. Im Fondsgeschäft sowie an den asiati­schen Märkten konnten dank intensiver Marktbearbeitung erneut Neugeldzuflüsse erzielt werden. Das betreute Kundenvermögen betrug per 30. Juni 2017 CHF 12.4 Mrd. (31. Dezember 2016: CHF 10.4 Mrd.). Der Personalbestand von 241 Stellen ist vergleichbar mit dem Vorjahr (30. Juni 2016: 239 Stellen).

Corporate Center

Segmentergebnis

in CHF 1'000

01.01.–30.06.2017

01.01.–30.06.2016

Veränderung

Veränderung

 

 

 

absolut

in %

Total Erfolg aus dem Zinsgeschäft

655

2'470

–1'815

–73.5

Total Erfolg aus dem Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft

–1'630

–2'363

733

31.0

Erfolg Handelsgeschäft

10'643

6'651

3'993

60.0

Erfolg Finanzanlagen

11'913

671

11'242

n.a.

Übriger Erfolg

–213

–4

–209

n.a.

Geschäftsertrag

21'368

7'426

13'943

187.8

 

 

 

 

 

Personalaufwand

32'990

30'055

2'935

9.8

Sachaufwand

15'890

12'895

2'995

23.2

Abschreibungen

6'999

7'791

–792

–10.2

Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste

10'548

–78

10'626

n.a.

Dienstleistungen von/an andere(n) Segmente(n)

–18'934

–19'982

1'048

5.2

Geschäftsaufwand

47'493

30'680

16'813

54.8

 

 

 

 

 

Segmentergebnis vor Steuern

–26'125

–23'255

–2'870

–12.3

 

 

 

 

 

Zusätzliche Informationen

 

 

 

 

Personalbestand (Mitarbeitende)

373

366

7.0

1.9

Personalbestand (teilzeitbereinigt)

337.9

325.6

12.3

3.8

Struktur

Das Geschäftssegment «Corporate Center» ist für den Bankbetrieb und die Geschäftsabwicklung von grosser Bedeutung. Es umfasst die Bereiche Group Operations, Group Information Technology, Group Credit, Group Treasury & Execution, Group Finance, Group Risk, Group Legal, Compliance & Tax, Group Human Resources Management, Group Communications & Marketing, Group Business Development und Group Strategy. Im Corporate Center werden jene Erträge und Aufwendungen der VP Bank AG, für die kein direkter Bezug zu den kundenorientierten Geschäftssegmenten besteht, sowie die Konsolidierungsposten ausgewiesen. Die umsatzgenerierenden Geschäftstätigkeiten des Segments «Corporate Center» stehen im Zusammenhang mit der Ausübung der Group Treasury-Funktion. Das Ergebnis der eigenen Finanzanlagen, der Strukturbeitrag und die Wertveränderungen aus Absicherungsgeschäften werden in diesem Segment ausgewiesen. 

 

Segmentergebnis

Das Segmentergebnis vor Steuern betrug im ersten Halbjahr 2017 minus CHF 26.1 Mio. gegenüber minus CHF 23.3 Mio. in der Vorjahresperiode.

Der Geschäftsertrag konnte im ersten Semester 2017 gegenüber der Vorjahresperiode um CHF 13.9 Mio. gesteigert werden. Verantwortlich für diese Erhöhung ist grösstenteils der Erfolg Finanzanlagen. 

Der Erfolg aus dem Zinsgeschäft reduzierte sich im Vergleich zur Vorjahresperiode um CHF 1.8 Mio. Dies ist teilweise auf das weiterhin negative Zinsniveau und folglich auf die Abnahme der Zinserträge aus der Fristentransformation (Negativzinsen der SNB) zurückzuführen. 

Der Erfolg aus dem Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft weist eine Ertragsminderung aus. Diese beinhaltet fremde Bankkommissionen, welche durch die Serviceeinheiten mittels interner Leistungsverrechnung den Front-Geschäftseinheiten in Rechnung gestellt wurden.

Der Erfolg Handelsgeschäft beinhaltet die Einnahmen des Group Treasury & Execution. Dabei handelt es sich um Erträge aus der Abwicklung von Devisengeschäften. Ebenfalls werden das Ergebnis aus Derivaten zur Risikominimierung sowie Erfolge aus der Bewirtschaftung der Bilanz unter dieser Position ausgewiesen.

Der Erfolg aus Finanzanlagen betrug im ersten Semester 2017 CHF 11.9 Mio. Dieser erfreuliche Anstieg um CHF 11.2 Mio. resultiert vor allem aus nicht realisierten Bewertungserfolgen der Finanzinstrumente. Die Zins- und Dividendenerträge weisen einen leichten Anstieg auf.

Der Geschäftsaufwand erhöhte sich in der Berichtsperiode um CHF 16.8 Mio. von CHF 30.7 Mio. auf CHF 47.5 Mio. Grund dafür ist vor allem die Rückstellung für eine Zahlung an die deutschen Behörden, basierend auf einer entsprechenden Einigung. Die Einigung umfasst die VP Bank AG und alle ihre Tochterbanken und ist gesamthaft im Corporate Center ausgewiesen. Der Aufwand für Wertberichtigungen, Rückstellungen und Verluste verzeichnete deshalb in der Berichtsperiode eine Zunahme von CHF 10.6 Mio. Der Personal- und Sachaufwand erhöhte sich um CHF 2.9 Mio. bzw. CHF 3.0 Mio., unter anderem wegen Kosten im Zusammenhang mit Wachstumsinitiativen sowie Kosten für den Brand Renewal (Erscheinungsbild der VP Bank). Die Abschreibungen reduzierten sich von CHF 7.8 Mio. auf CHF 7.0 Mio. 

Der Personalbestand stieg von 326 (30. Juni 2016) auf 338 Stellen.